[Nhận định thị trường ngày 28/01] Thị trường vẫn phân hóa cùng với quán tính tăng nhẹ, Cổ phiếu Ngân hàng thu hút dòng tiền khối ngoại – Cập nhật OIL

ĐIỂM NHẤN THỊ TRƯỜNG

CỔ PHIẾU NGÂN HÀNG THU HÚT DÒNG TIỀN KHỐI NGOẠI

VN Index tiếp tục giằng co phiên giao dịch cuối tuần. Chỉ số vượt 910 điểm vào đầu phiên sáng trước khi cung giá cao khiến chỉ số điều chỉnh trở lại và chỉ giữ được sắc xanh nhờ lực cầu trong phiên ATC, đóng cửa tại 908.88 điểm (+0.01%).

Các cổ phiếu VJC, VNM, PLX cùng các cổ phiếu tài chính như VCB, BVH hay SSI hỗ trợ chính nâng đỡ chỉ số trong khi VHM mất 1% tác động về phía ngược lại.

VN30 Index duy trì sắc xanh trong toàn bộ thời gian giao dịch do không chịu tác động của VHM, đóng cửa tăng thêm 0.25% lên mức 867.7 điểm. Rổ chỉ số phân hóa với 14 mã tăng điểm và 12 mã giảm. Đáng chú ý, VJC, SSI, HSG tăng trên 2.5% trong khi DPM, CII giảm lần lượt 2.9% và 4.4%.

HNX Index giảm nhẹ 0.04% trong khi HNX 30 Index tăng 0.19%. VCG tăng 2.5%, hỗ trợ cho giao dịch của sàn Hà Nội bất chấp áp lực bán ròng từ khối ngoại. Tính chung trên HNX, NĐTNN bán ròng nhẹ 1.23 tỷ đồng.

Áp lực chốt lời quay trở lại đối với các ngành hưởng lợi từ FTAs như Thủy sản và Dệt may. VHC va MPC mất lần lượt 3% và 2.6% giá trị. STK đi ngược xu hướng chung của ngành Dệt may, tăng trần sau khi chia cổ tức bằng cổ phiếu tỷ lệ 7% và có lực mua khối ngoại hỗ trợ trong khi TCM, TNG giảm trên 2%.

KLGD tăng 6.6% đạt mức 117.6 triệu đơn vị. Tuy nhiên, dòng tiền giải ngân vào nhóm VN30 chưa được cải thiện khiến GTGD giảm nhẹ về mức 2,671.4 tỷ đồng.

NĐTNN nối dài đà bán ròng trên HOSE với giá trị 32.2 tỷ đồng, tập trung vào DHG (-85 tỷ đồng). CTD, MSN, HPG cũng nằm trong top bán ròng với giá trị bán ròng từ 20 đến 25 tỷ đồng. Ở chiều ngược lại, cổ phiếu Ngân hàng được mua ròng nhiều với STB (44 tỷ đồng), VCB (31.5 tỷ đồng) và CTG (19.2 tỷ đồng).

DỰ BÁO XU HƯỚNG VN30-INDEX

Nhận định kỹ thuật

Giằng co trong phiên giao dịch cuối tuần, có lúc vượt mốc kháng cự ngày 869 điểm rồi lùi lại, nhưng đóng cửa chỉ số VN30 vẫn  tăng nhẹ 2.18 điểm lên 867.7 điểm. Nến ngày của VN30 tăng điểm với một Small White Candle với biên dao động hẹp hơn.

KLGD tiếp tục giảm nhẹ về mức gần 34.9 triệu đơn vị, giảm nhẹ so với phiên  trước, đồng thời cũng thấp hơn so với KLGD bình quân 20 phiên. Stochastic Oscillator tiếp tục đi vào vùng quá mua ngắn hạn nhưng dư địa tăng vẫn còn, đồng thời chỉ số sức mạnh RSI đi lên nhẹ mốc 50.

Nhờ sự sôi động của các cổ phiếu Ngân hàng trong tuần qua, đồ thị tuần có thêm một nến tăng điểm cùng KLGD gia tăng sau một tuần hiệu chỉnh nhẹ trước đó. Khả năng phiên giao dịch đầu tuần này, VN30 vẫn phân hóa nhưng quán tính tăng nhẹ vẫn được duy trì. Chúng tôi tăng mức hỗ trợ ngắn hạn đảo chiều phiên lên mốc 865 điểm cho phiên giao dịch hôm nay.

Hỗ trợ ngắn hạn: 862-865 – Kháng cự ngắn hạn: 870-874

VN30index

Quan điểm đầu tư

TTCK VN tiếp tục kỳ vọng vào một phiên tăng điểm tiếp theo nhờ diễn biến lạc quan từ TTCK thế giới và động thái tích cực của khối ngoại trong các phiên gần đây.

Top pick:  CTI, FPT, GAS, GMD, HPG, KSB, MWG, PNJ, PTB, QNS, TCM, KBC, POW, STK, MSH

UpCom: (i) mặt bằng chung định giá thấp (ii) giá không tăng nhiều trong năm 2017 và 2018, downside risks thấp (iii) ít chịu áp lực margin

• Các cổ phiếu triển vọng: QNS, ACV, VEA, NTC

Nhận định kỹ thuật nhóm cổ phiếu Ngân hàng, Chứng khoán

• VCB đang tích lũy, đồng thời có khả năng sẽ tăng lên thử thách ngưỡng cản 58 – BID có ngưỡng kháng cự tại mức 35 – MBB sắp thử thách ngưỡng cản 22 – ACB có ngưỡng kháng cự tại mức 32 – STB đang thử thách ngưỡng kháng cự 12.3
• Áp lực bán ra vẫn còn nhiều ở nhóm chứng khoán

Chiến thuật giao dịch phái sinh

Vị thế MUA ngắn hạn                              

• Vị thế Mua: VN30 tiếp tục vận động trên mốc 865 điểm
• Đóng vị thế: Quanh 870 – 874 điểm hoặc đạt mức lợi nhuận kỳ vọng
• Stoploss: VN30 bẻ gãy trở lại mốc 865 điểm

Vị thế BÁN ngắn hạn 

• Vị thế bán: VN30 phá vỡ hỗ trợ 865 điểm
• Đóng vị thế: Quanh 859 – 862 điểm hoặc đạt mức lợi nhuận kỳ vọng
• Stoploss: VN30 vận động trở lại lên trên 865 điểm

CẬP NHẬT CÔNG TY

Cập nhật OIL – Tổng CT Dầu Việt Nam

OIL đang giao dịch ở mức PE 2018 và 2019 ước tính lần lượt là 39x và 29x. Theo quan điểm của chúng tôi, định giá vẫn ở mức cao so với triển vọng. Chúng tôi sẽ cung cấp phân tích chi tiết khi công ty công bố báo cáo tài chính chính thức

* Xem chi tiết ở đây

HOẠT ĐỘNG KHỐI NGOẠI

Duy trì bán ròng nhẹ

NĐTNN tiếp tục đà bán ròng trên HOSE với giá trị 32.2 tỷ đồng, tập trung vào DHG (-85 tỷ đồng). CTD, MSN, HPG cũng nằm trong nhóm bán ròng với giá trị bán ròng từ 20 đến 25 tỷ đồng. Ở chiều ngược lại, cổ phiếu Ngân hàng được mua ròng nhiều với STB (44 tỷ đồng), VCB (31.5 tỷ đồng) và CTG (19.2 tỷ đồng)

Cập nhật ETF

Quỹ VanEck bất ngờ có thêm 50k ccq, tương đương 17.8 tỷ trong phiên ngày 25/1.

THỊ TRƯỜNG THẾ GIỚI

Shanghai Composite trong phiên cuối tuần ghi nhận phiên tăng thứ 3 liên tiếp, thêm 0.39% lên mức 2,601.72 điểm nhờ quan hệ thương mại Mỹ – Trung cải thiện. Đồng nhân dân tệ tiếp tục tăng giá so với USD, thêm 0.61%, giao dịch tại mức 1 USD đổi 6.7473 CNY.

Chứng khoán Hoa Kỳ nối dài đà tăng nhờ thông tin Chính phủ Mỹ hoạt động trở lại sau hơn một tháng đóng cửa. Tổng thống D.Trump đã nhượng bộ khi dừng yêu cấp ngân sách cho bức tường biên giới với giá trị 5.7 tỷ USD. Tuy vậy, D.Trump vẫn cho biết Chính phủ vẫn có khả năng đóng cửa trở lại từ ngày 15/02 nếu như đề xuất của ông không được phê chuẩn

DJ và S&P 500 tăng lần lượt 0.75% và 0.85%, lên ngưỡng 24,737.2 điểm và 2,664.76 điểm. Tính đến hết phiên thứ Sáu, có hơn 22% doanh nghiệp nhóm S&P 500 công bố KQKD Q4/2018, trong đó kết quả của 72.3% số công ty vượt ước tính của giới phân tích.

CBOE VIX giảm thêm 7.78% về mức 17.42 điểm, mức trung lập cho thấy rủi ro thị trường thấp. CNNMoney – Fear and Greed Index (FGI – phản ánh chỉ số VIX và 6 thước đo khác về tâm lý NĐT) duy trì ở vùng Greed (Lạc quan).

Dollar Index mất 0.81% giá trị về mức 95.81 điểm trong khi lợi suất trái phiêu 10 năm tăng trở lại 1.56% lên ngưỡng 2.759%.

Giá vàng giao dịch khởi sắc nhờ USD suy yếu, giá kim loại này tăng thêm 1.43% lên 1,298.1 USD/ounce.

Giá dầu Brent tăng thêm 0.9% lên mức 61.64 USD/thùng. Thông tin Mỹ cấm vận nguồn cung dầu thô từ Venezuela tiếp tục hỗ trợ diễn biến của giá dầu, mặc dù vậy các nhà sản xuất dầu mỏ Hoa Kỳ tiếp tục đẩy mạnh sản xuất trong tuần qua, nâng số lượng giàn khoan thêm 10 giàn, theo Baker Hughes.

Các chỉ số châu Á giao dịch trái chiều trong phiên sáng ngày thứ Hai, tính đến 7h30, Nikkei 225 giảm 0.29% trong khi KOSPI tăng nhẹ 0.05%.

Nguồn: SSI Research

---